Document de référence et rapport fi nancier annuel 2014 - BNP PARIBAS 317

5RISQUES ET ADÉQUATION DES FONDS PROPRES

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Titrisation en portefeuille bancaire

En millions d euros 31 décembre 2013

Taux de pondération

Valeur exposée au risque Actifs pondérés

Positions de titrisation

Positions de re-titrisation

Positions de titrisation

Positions de re-titrisation

7 % - 10 % 6 803 534

12 % - 18 % 902 137

20 % - 35 % 846 1 134 241 331

40 % - 75 % 307 869 173 369

100 % 197 90 169 95

150 % 10 15

225 % 90 214

250 % 117 222

350 % 231 858

425 % 201 598

500 % 35 84

650 % 49 4 144 11

850 % 55 278

Méthode fondée sur les notations externes 9 422 2 518 2 218 2 255

1 250 % 270 443 2 300 5 363

IAA 612 82

[0 -7 %] 6 697 456

]7 % - 100 %] 1 875 76 514 20

]100 % - 350 %] 76 212 81 447

]350 % - 1250 %] 94 853

Méthode de la formule réglementaire 8 742 288 1 904 467

TOTAL 19 046 3 249 6 504 8 085

Sur l ensemble des positions de titrisation évaluées sur la base des notes externes (9,3 milliards d euros) :

■ 58 % de l EAD bénéfi cient d une notation supérieure à A+ et donc d une pondération inférieure à 10 % au 31 décembre 2014, contre 57 % au 31 décembre 2013 ;

■ la très grande majorité (85 % de l EAD) bénéfi cie d une note supérieure à BBB+ au 31 décembre 2014 (81 % au 31 décembre 2013).